Un gitan guérit la blessure qu'un serpent inflige à Caperucita. Le loup, le chien et la mouffette se lient d'amitié avec une petite fille, mais l'incompréhension les oblige à retourner à la vie sauvage.
Le film, situé dans le Mexique post-révolutionnaire, décrit la façon dont la politique était menée à cette époque. Ignacio Jimenez est choisi comme candidat du Partido Radical Progresista, mais il s'en méfie, car il connaît son patron, El Caudillo, qui a choisi un autre candidat....
