Un village de Toscane vers la fin du XIXe siècle. Employés du forain et marionnettiste Mangiafuoco, « Le Chat » et « Le Renard », distribuent des affichettes pour le spectacle. Ce qui donne l'idée au pauvre menuisier Geppetto de se fabriquer une marionnette. Bien qu'avare, son voisin Cerise...
Le navire de la Marine italienne sous le commandement de Carlo Morelli (Renzo Palmer) fait escale à Bari. Le commandant organise un rendez-vous avec sa maîtresse le Dr Paola (Paola Senatore) à l'hôtel, mais c'est son épouse Clara (Marisa Mell) qui arrive. Pendant ce temps, Alvaro (Vitali) et...