Horace McNickle (Edward Asner) est un malfaiteur deux fois au service de prison pour contrefaçon. La semaine avant Noël, il échappe à la prison déguisé en Père Noël en raison de son inquiétante étrangeté resemblence à Saint-Nick résultant de sa longue barbe blanche et caractéristiques...
Lloyd Hopkins, un policier consciencieux et cynique, laisse le travail prendre le pas sur sa vie privée. Il demande à être chargé d'une enquête sur une jeune femme assassinée dans un luxueux appartement d'Hollywood. Une lettre envoyée par l'assassin laisse supposer que ce meurtre n'est que...