Norman Maine, acteur vieillissant et alcoolique, décèle en Esther Blodgett, une jeune chanteuse, un talent qui ne demande qu'à s'épanouir. Mais Norman, une fois marié à Esther, étoile naissante de la comédie musicale, supporte mal le succès de sa femme et se remet à boire...
Fille du calife d'Ispahan, la princesse Fozzia aime le prince Nourey Dihn. C'est vers lui qu'elle s'enfuit pour ne pas épouser l'homme que son père veut lui imposer. Celui-ci lance des cavaliers à sa poursuite. Elle rencontre un jeune barbier, Hadji Baba, qui l'aide à rejoindre son bien-aimé.
Les membres d'une troupe de cirque "adoptent" Lili Daurier quand elle se retrouve coincée dans une ville étrange. Le magicien qui vient à sa rescousse a déjà des enchevêtrements sentimentaux et pense à elle comme une petite fille. À qui peut-elle se tourner mais les marionnettes, leur...
