Dans les années 1930 à Paris, Victoria Grant, une chanteuse classique, ne trouve plus aucun contrat pour subsister. Alors qu'elle touche le fond, elle rencontre un homosexuel quinquagénaire, Carroll Todd dit « Toddy », qui imagine de la faire passer pour un homme spécialisé dans les...
La jeune dessinatrice Ronny va porter dans la capitale d'un pays imaginaire, les costumes qu'elle a crées pour une opérette dont l'auteur est un prince. Les hasards du voyages permettent à la jolie Ronny de rencontrer le prince et d'interpréter son œuvre.
