Alors que Tchebourashka et Guéna le Crocodile s'étaient décidés à partir en vacances au bord de la mer, Shapoklyak dérobe leurs tickets de trains sur le quai de gare...
L'action se déroule en URSS à la fin des années 1970. Les héros du film - équipage de l'avion Tu-154 de la compagnie Aeroflot, effectuent des vols internationaux.
Suite à la vision d'un documentaire animalier, un gentil Lion cultivé et sensible décide de venir en aide à un petit lièvre en danger, dans sa forêt locale. Pour ce faire, il lui envoie un cadeau très spécial…
Voyageant à travers les contes de fées russes, le garçon Vova rencontre un tsar industrieux, le poisson d'or et des sages. Mais la vie dans un monde magique n'est pas toujours facile...
