Où Schéhérazade raconte les inquiétudes qui s'abattent sur le pays : « Ô Roi bienheureux, on raconte que dans un triste pays parmi les pays où l'on rêve de baleines et de sirènes, le chômage se répand. En certains endroits la forêt brûle la nuit malgré la pluie et en d'autres hommes...
Un mage africain crée un cheval volant, et le propose à un calife, qui lui achète contre ce qu'il voudra parmi ses trésors. Le mage choisit sa fille la princesse Dinarsade, et montre au fils du calife, le prince Ahmed, comment faire monter le cheval. Le prince l'essaie et s'envole aussitôt,...
Un prince désargenté voudrait épouser la fille du Rajah, mais celle-ci est promise à un homme fortuné. Sortant d’une lampe, un bon génie propose de lui venir en aide... Les décors coulissent, les personnages apparaissent, puis disparaissent : une merveille d'escamotages signée Méliès.
